誠信，是一種美(měi)德，人(rén)無信不立；誠信是一種規則，經營信爲本；誠信是一種财富，一諾值千金。在資本市場(chǎng)，誠信不僅涉及個(gè)人(rén)利益，更關系金融系統全 局。如果沒有誠信，虛假信息披露、欺詐發行融資将愈演愈烈，内幕交易、操縱市場(chǎng)将泛濫成災，投資者受到虛假信息誤導，将蒙受巨大(dà)損失，給資本市場(chǎng)造成巨大(dà) 的(de)風險隐患，并可(kě)能觸發系統性金融危機。
繼2015年5月(yuè)15日中國證監會啓動“公平在身邊”投資者保護專項活動之後，江蘇證監局于2015年11月(yuè)11日啓動以“資本市場(chǎng)、誠信爲本”爲主題的(de)誠信建設集中宣傳活動。公司積極響應，分(fēn)别就資本市場(chǎng)的(de)“公平”、“誠信”開展了(le)宣傳教育。
誠信融資。再融資是上市公司通(tōng)過上市獲得(de)的(de)一項“專利”，然而，再融資最重要的(de)是誠信。近年來(lái)，企業通(tōng)過首發上市、非公開發行、公開發行、發行股份 購(gòu)買資産并募集配套資金、重大(dà)資産重組等方式向資本市場(chǎng)募集資金，金額從幾億元到幾百億元，每每令中小投資者震驚，并引發股價巨震，成爲投資者關注的(de)焦點 和(hé)投資風向标。企業通(tōng)過發行股票(piào)再融資有諸多(duō)好處，因此股權融資備受歡迎。然而，在再融資過程中，企業是否需要募集資金，募集資金投資項目是否具有承諾的(de) 經濟效益，股權解禁之後投資者是否能得(de)到如期回報，這(zhè)些關乎誠信的(de)問題卻一再被忽視和(hé)淡化(huà)。中天科技自2002年首發上市以來(lái)，有效利用(yòng)資本市場(chǎng)，共計非 公開發行2次、公開發行1次，發行股份購(gòu)買資産并募集配套資金1次。目前公司光(guāng)纖預制棒、海纜、光(guāng)伏電站等主要業務均是募集資金建設而成，成爲公司業務的(de) 中流砥柱。募投項目在投資者和(hé)社會共同監督之下(xià)，取得(de)了(le)良好的(de)經濟效益，回報投資者。良好的(de)業績支撐公司市值增長(cháng)，爲中小投資者創造了(le)不錯的(de)投資收益，爲 公司後續再融資和(hé)業務發展打下(xià)了(le)良好的(de)基礎。
誠信信息披露。信息披露是上市公司的(de)一個(gè)标志，是處理(lǐ)投資者關系的(de)中心工作。确立以信息披露爲中心的(de)監管理(lǐ)念已成爲上市公司監管改革和(hé)新股注冊制改 革的(de)目标。信息是投資者投資決策的(de)依據，上市公司信息披露會直接影(yǐng)響股價走勢，直接關系到投資者的(de)利益。上市公司發布公告都會在醒目位置寫上“本公司董事 會及全體董事保證本公告内容不存在任何虛假記載、誤導性陳述或者重大(dà)遺漏，并對(duì)其内容的(de)真實性、準确性和(hé)完整性承擔個(gè)别及連帶責任”的(de)字樣。不僅是對(duì)投資 者的(de)承諾，也(yě)是對(duì)信息披露失信責任的(de)明(míng)确和(hé)對(duì)上市公司的(de)警示約束。然而，信息披露違規和(hé)虛假披露的(de)案例仍屢有發生，用(yòng)公告制造股價波動，财務信息虛假披露 等行爲較爲常見，更有采用(yòng)多(duō)種宣傳渠道大(dà)事炒作，一味哄擡股價。虛假信息披露掩蓋下(xià)的(de)經營羸弱真相終會大(dà)白天下(xià)，使衆多(duō)中小投資者被套牢。中天科技堅持信 息披露的(de)各項原則，堅持以良好的(de)業績支撐市值并回報投資者，信息披露真實、客觀，爲投資者投資決策提供客觀依據。
誠信交易。誠信交易是上市公司特有的(de)要求，是對(duì)上市公司及其工作人(rén)員(yuán)以及公司以外的(de)投資者的(de)共同要求。誠信交易的(de)基礎在于公平的(de)獲得(de)信息，并遵守交 易規則。誠信交易是資本市場(chǎng)有序、安全運行的(de)保障，也(yě)是資本市場(chǎng)秩序的(de)根本。2015年7月(yuè)，A股市場(chǎng)突然遭遇雪(xuě)崩式下(xià)跌，股價連續跌停，絕大(dà)多(duō)數股票(piào)未 能幸免，跌幅超過50%的(de)股票(piào)比比皆是，投資者如同經曆一場(chǎng)夢幻，幾個(gè)月(yuè)來(lái)獲取的(de)可(kě)觀收益幾天内化(huà)爲泡影(yǐng)，好在所獲均爲純獲利，投資者僅是失去收益，成本 沒有受到較大(dà)損失。然而，這(zhè)次股災給大(dà)家教育十分(fēn)深刻，伴随著(zhe)監管部門清理(lǐ)場(chǎng)外配資，嚴厲打擊内幕交易及操縱股價行爲，資本市場(chǎng)逐漸趨于理(lǐ)性，非理(lǐ)性上漲 和(hé)下(xià)跌均得(de)到有效抑制，股市恢複健康運行。爲杜絕内幕交易，監管部門每年組織多(duō)場(chǎng)培訓，并加強上市公司内控建設與監管，内幕信息知情人(rén)登記制度得(de)到有力實 施，因内幕交易而被終止發行重組以及投資機構“老鼠倉”案例發人(rén)深省。對(duì)于操縱股價行爲，監管部門聯合公安司法合力打擊，消除股市的(de)不穩定因素。中天科技 作爲上市10多(duō)年的(de)一家上市公司，對(duì)内幕信息及非公開信息嚴格控制，尤其是與證券相關的(de)信息，要求經辦工作人(rén)員(yuán)嚴格保密，在任何場(chǎng)合不能透露，對(duì)于重大(dà)内 幕信息均要進行知情人(rén)登記，并根據制度進行交易記錄核查，杜絕内幕交易；對(duì)于公司股價異動，公司及時(shí)進行自查，防止公司股票(piào)發生操縱市場(chǎng)的(de)行爲。
警鐘(zhōng)長(cháng)鳴。誠信爲上市公司帶來(lái)财富，失信則将使其付出法律代價。信息披露違規、欺詐發行、内幕交易、操縱市場(chǎng)是資本市場(chǎng)違法犯罪的(de)重點關注區(qū)域，行 政處罰、定罪量刑案例多(duō)是與這(zhè)幾項行爲有關。備受關注的(de)“黃(huáng)光(guāng)裕案”、“杭蕭鋼構案”、“海富通(tōng)基金案”、“博元投資案”等均給上市公司及投資者敲響警 鐘(zhōng)。監管部門定期公布的(de)上市公司内幕交易案件、私募基金操縱市場(chǎng)案件以及時(shí)而發生的(de)基金經理(lǐ)“老鼠倉”案件等也(yě)時(shí)時(shí)警示資本市場(chǎng)。監管部門定期培訓、編寫 專題案例，就是要時(shí)時(shí)爲上市公司及投資者敲響警鐘(zhōng)。上市公司要誠信披露信息、誠信融資，投資者要誠信交易，失信乃至違法犯罪，必然要付出代價。
共建誠信資本市場(chǎng)。資本市場(chǎng)參與者衆多(duō)，包括上市公司、投資機構、中小投資者、監管部門等等，誠信資本市場(chǎng)的(de)建設需要大(dà)家同心協力。作爲上市公司， 要爲投資者創造一個(gè)公平的(de)投資平台，在獲取企業發展資本的(de)同時(shí)回報投資者，并以自身力量維護資本市場(chǎng)的(de)穩定。投資者尤其是中小投資者要規範自身的(de)交易行 爲，拒絕内幕交易和(hé)其他(tā)違法違規行爲，支持上市公司誠信建設。誠信資本市場(chǎng)需要你我共建。誠信之于資本市場(chǎng)，猶如水(shuǐ)之于魚。共建誠信資本市場(chǎng)，促進實體經 濟繁榮，是你我的(de)光(guāng)榮使命！
證券期貨市場(chǎng)誠信監督管理(lǐ)暫行辦法.doc
